Κίνδυνος και ανταμοιβή
Εάν κάνετε την επένδυσή σας στο χρηματιστήριο, τι θα ήταν η πρώτη ερώτηση που θα ρωτιόσαστε προτού να κάνετε οποιαδήποτε εμπόριο ή επένδυση; Εάν η απάντησή σας είναι πόσο πλήρως ηχήστε το απόθεμα είναι, ή εάν το απόθεμα ξέσπησε ακριβώς μιας σειράς εμπορικών συναλλαγών σε ένα διάγραμμα, ή το γεγονός ότι το απόθεμα έχει πάει κάτω από 50% στους τελευταίους 6 μήνες, ή εάν η αστάθεια είναι χαμηλή τώρα έτσι είναι ένας καλός χρόνος να αγοράσει ή να πωλήσει, κατόπιν είστε πιθανώς στο δρόμο στην καταστροφή. Αυτές οι στρατηγικές δεν έχουν τίποτα από κοινού με μεταξύ τους και υπάρχουν όλα τα είδη διαφορετικών κριτηρίων που δεν ανέφερα που δεν έχει τίποτα από κοινού με το ένα το άλλο. Εντούτοις τον του οποίου τύπο στρατηγικής χρησιμοποιείτε για να λάβετε τις αποφάσεις επένδυσής σας, υπάρχει μόνο μια κρίσιμη ερώτηση που πρέπει να υποβληθεί προτού να τραβήξετε την ώθηση και να κάνετε το εμπόριο. Δηλαδή ποιος είναι ο κίνδυνός μου και ποια είναι η ανταμοιβή μου σε αυτό το εμπόριο. Ακόμα κι αν πρόκειται να αγοράσετε ένα απόθεμα και να το κρατήσετε για πολύ, πρέπει ακόμα να γνωρίζετε τον κίνδυνό σας και την ανταμοιβή σας. Γιατί; Επειδή το ολόκληρο χρηματιστήριο μπορεί να είναι εδώ για το υπόλοιπο της ζωής σας, οποιοδήποτε απόθεμα να μην είναι. Σκέφτεστε, οι οποίοι είναι εντάξει εγώ διαφοροποίησαν πολύ έτσι δεν πρέπει να ξέρω τον κίνδυνο και την ανταμοιβή. Λανθασμένος.
Η διαφοροποίηση είναι μεγάλη, αλλά πρέπει ακόμα να γνωρίζετε τον κίνδυνο και την ανταμοιβή επειδή ακόμη και οι δείκτες της ολόκληρης αγοράς έχουν έναν κίνδυνο και μια ανταμοιβή, ανάλογα με το χρονικό διάστημα που επενδύεται. Το σημείο της εισόδου, της εξόδου, των στάσεων, και της διαφοροποίησης, είναι όλα τα σημαντικά πράγματα, αλλά δεν είναι μόνοι τους κίνδυνος και ανταμοιβή. Πρέπει να αναρωτηθείτε πόσο είναι διακινδύνευση ι, και τι η πιθανή ανταμοιβή μου είναι. Πόσο είναι οι σημαντικές λέξεις
Εντάξει πώς κάνω αυτού; Καλά πρώτα πρέπει να καθορίσετε τη στρατηγική επένδυσής σας. Εάν θέλετε να αγοράσετε και να κρατήσετε τι κάνει ακριβώς εκείνο τον μέσο όρο. Ισχύω για 5 έτη, 10 έτη, ή για πάντα; Τι είναι για πάντα; Εάν είστε 20 ετών για πάντα είναι διαφορετικός από εάν είστε 55, Επίσης εάν είστε αγοράστε και κρατώντας, για πάντα πότε στάση επενδύετε ή είναι αυτή όταν αρχίζετε τα χρήματα; Αυτές είναι σημαντικές ερωτήσεις που πρέπει να απαντηθούν συγκεκριμένα. Να πείτε ότι δεν πειράζει επειδή θα διαφοροποιηθώ με τα κεφάλαια δεικτών για τα επόμενα 15 έτη. Εντάξει με επιτρέψτε να υποβάλω αυτές τις ερωτήσεις. 100% επενδύεστε πάντα; Ξέρετε τη μέγιστη ελάττωση (η μεγαλύτερη απώλεια από το δείκτη υψηλό και χαμηλό σε οποιαδήποτε περίοδο 15 ετών) για το δείκτη που επενδύσατε; Είστε ικανοί να αντισταθείτε οικονομικά εκείνο το είδος ελάττωσης; Εντάξει, ξέρω αυτές είναι πολλές ερωτήσεις και όλη θέλετε να κάνετε είναι επενδύει σε ένα αμοιβαίο κεφάλαιο δεικτών για τα επόμενα 15 έτη και ξεχνά για το.
Καλά πρόκειται να πω αμέσως ότι εάν σκέφτεστε ότι διατρέχετε πολύ λίγο κίνδυνο σε 15 έτη κάνετε λάθος. Εάν αγοράσατε το S&P 500 σε μια θέση 100% το 1965 και χρειαστήκατε τα χρήματα το 1980 δεν θα είχατε κάνει καμία επιστροφή στην επένδυση και είχατε μια ελάττωση 40% από το 1969 ως το 1975. Εάν εξετάζετε την περίοδο 1930 ως το 1955, μια περίοδος 25 ετών είναι ακόμα χειρότερη. Ξέρω ότι είναι η μεγάλη οικονομική κρίση και τα πράγματα είναι διαφορετικά σήμερα. Μην υποθέστε τίποτα. Δεν λέω ότι δεν πρέπει να επενδύσετε. Ακριβώς λέω ότι υπάρχει ένας κίνδυνος και μια ανταμοιβή. Κάθε φορά που κάνετε εμπόριο εάν είναι μία φορά την εβδομάδα ή μιά φορά κάθε 15 έτη, εκείνο το εμπόριο έχει μια πιθανότητα και μια πιθανότητα. Επίσης, όταν αγοράζετε ένα διοικούμενο αμοιβαίο κεφάλαιο για 15 έτη δεν αγοράζετε και δεν κρατάτε. Αγοράζετε και πωλείτε αλλά πληρώνετε έναν επαγγελματία για να το κάνετε για σας. Θα πρέπει να σύρει κατεβάζει στο κεφάλαιο και ενδεχομένως θα εξετάζει τον κίνδυνο και την ανταμοιβή για σας. Ούτε ένα κεφάλαιο δεικτών που ισχύουν για 15 έτη δεν πρόκειται να αγοράσει αληθινά και να κρατήσει επειδή οι δείκτες αλλάζουν σε ετήσια βάση. Μερικά αποθέματα έρχονται στο δείκτη και μερικά αποθέματα βγαίνουν του δείκτη. Όσο περισσότεη η χρονική έκταση, για παράδειγμα 40-55 έτη, τόσο μεγαλύτερος ο κίνδυνος αλλά τόσο μεγαλύτερη η ανταμοιβή. Επίσης όσο περισσότεη η χρονική έκταση, ο μακρύτερος εσείς μπορεί να αντισταθεί μια μεγάλη ελάττωση εάν έρχεται.
Τώρα τι εάν ανταλλάσσετε τα αποθέματα με μια είσοδο και ένα σημείο εξόδων που προκαθορίστηκαν ήδη αυτός είναι πού μπαίνω και πού εγώ βγαίνω. Εκείνη η στρατηγική να είναι καλή αλλά αυτή δεν είναι κίνδυνος και ανταμοιβή. Η σημαντικότερη ερώτηση είναι πόσο είναι εγώ επένδυσε και πόσο βγαίνω. Αυτό που είναι the% του κινδύνου σε κάθε θέση αποθεμάτων στο χαρτοφυλάκιο και ποιος είναι ο κίνδυνος για το συνολικό χαρτοφυλάκιο. Πάρτε ένα παράδειγμα. Αγοράσατε 100 μετοχές της ΙΒΜ @50 για $5000 σε ένα συνολικό χαρτοφυλάκιο $200.000. Βάζετε πωλείτε την απώλεια στάσεων για να πωλήσετε και τις 100 μετοχές εάν η ΙΒΜ πηγαίνει σε $40/merj'djo. Αυτός σημαίνει ο κίνδυνός ότι σας στην ΙΒΜ είναι $10/merj'djo ή $1000. Αλλά ο πραγματικός κίνδυνός σας για το χαρτοφυλάκιό σας είναι 5% ή $1000 που διαιρούνται με $200.000. Εάν πρέπει να πωλήσετε το σημείο εξόδων $100 έπειτα η ανταμοιβή σας στο απόθεμα θα ήταν 100% και η ανταμοιβή στο συνολικό χαρτοφυλάκιό σας ήταν 2,5%, Έτσι ο συνολικός κίνδυνός σας για την ανταμοιβή ήταν 5 έως 1. Θα μπορούσατε να κριτσανίσετε τους αριθμούς για να αποτελέσετε όλη την ημέρα τους τύπους για να εγκαταστήσετε τη στρατηγική σας, αλλά το σημαντικότερο μέρος είναι πόσο είναι εσείς που διακινδυνεύετε. Εδώ είναι μερικοί γενικοί κανόνες όταν έρχεται να διακινδυνεύσει:
Μην διακινδυνεύστε περισσότερο από 2% σε οποιαδήποτε δεδομένη εμπόριο ή ιδέα. Αυτός δεν πειράζει εάν η στρατηγική σας είναι τεχνική ή θεμελιώδης ή διακριτική. Η διακινδύνευση 1% θα ήταν ασφαλέστερη. Οι περισσότεροι μεγάλοι διαχειριστές κεφαλαίων διακινδυνεύουν πολύ λιγότερων.
Διαφοροποιήστε. Ο κίνδυνος αγοράς 1% στην ΙΒΜ και 1% στην κοιλάδα και 1% σε Hewlard Packard είναι ένας κίνδυνος 3% επειδή όλοι πωλούν τα ίδια προϊόντα
Μην διακινδυνεύστε περισσότερο από 20% του χαρτοφυλακίου σας σε οποιοδήποτε χρόνο, 10% θα ήταν καλύτερο. Πρέπει να έχετε έναν τρόπο να ποσολογήσετε τον παράγοντα πλεονεξίας ή να καταναλώσει σας και όλα τα χρήματά σας συγχρόνως.
Στα χαρτοφυλάκιά μου προσπαθώ να μην διακινδυνεύσω περισσότερο από 7% σε μια αρχική θέση χαρτοφυλακίων.
Ο αρχικός κίνδυνος και στον πηγαίνοντας κίνδυνο μπορεί να είναι δύο διαφορετικοί κίνδυνοι. Δεδομένου ότι ένα εμπόριο γίνεται κερδοφόρο το ποσό σε κίνδυνο σε κάθε στιγμή εγκαίρως μπορεί να είναι μια μεταβλητή όχι μια σταθερά. Αυτός θα επέτρεπε να αφήσει τα κέρδη που οργανώνονται κόβοντας τις απώλειες απότομα. Εντούτοις, η παραγωγή του αρχικού κινδύνου σας μια μεταβλητή στις περισσότερες περιπτώσεις θα ήταν μια καταστροφή. Μόλις συλληφθεί ο αρχικός κίνδυνος δεν πρέπει ποτέ να αυξηθεί. Η πλεονεξία μπορεί να γίνει ο αρχικός παράγοντας στον αυξανόμενο αρχικό κίνδυνο και αυτή είναι πάντα μια γρήγορη διαδρομή στις αυξανόμενες απώλειες.
Ελπίζω ότι ο κίνδυνος και η ανταμοιβή γίνονται η αρχική ανησυχία στρατηγικής στο μέλλον σας που επενδύει και που κάνει εμπόριο.
Περίπου ο συντάκτης
Θ*Ιοχν McKeon - pivate διαχειριστής κεφαλαίων τοποθέτησης και ιδιοκτήτησ buypanic.com, ένα ενημερωτικό δελτίο επένδυσης. Έχω επίσης πάνω από 25 έτη εμπειρίας στις εμπορικές συναλλαγές με μια ειδίκευση στην ακολουθία τάσης δεικτών αποθεμάτων.
info@buypanic.com
Αρθρο Πηγη: Messaggiamo.Com
Related:
» Run Your Car On Water» Recession Relief
» Advanced Automated Forex Trading
» Profit Lance
Webmaster παίρνει τον κώδικα HTML
Προσθεστε αυτο το αρθρο στον ιστοτοπο σας τωρα!
Webmaster υποβάλλει τα άρθρα σας
Εγγραφή που απαιτείται καμία! Συμπληρώστε τη μορφή και το άρθρο σας είναι στον κατάλογο Messaggiamo.Com
